招商策略：物理AI有望成为重要增长方向，为算力需求提供新增量

招商策略研报指出，英伟达GTC大会围绕Vera Rubin算力升级与物理AI应用拓展展开，明确AI产业发展趋势。Vera Rubin持续提升计算效率，配合液冷及模块化部署，推动AI基础设施效率与能效提升。物理AI加速在机器人、智能驾驶及工业制造等领域布局，为算力需求提供新增量。